证券通

　　涨跌揭密：

　　鲁信高新创投热炒再掀升势

　　股票评级☆☆☆★★

　　截至7月26日下午五点，38家保荐机构推荐的108家企业，首批向中国证监会提交了创业板上市申请。初步估算，如果一切正常，第一批创业板企业将在10月底或者11月初正式上市。受此影响，早盘创投板块表现活跃，创投概念第一股鲁信高新(600783)更是冲击涨停，但由于创投股已多次热炒，其他创投股表现一般。证券通资讯终端的数据显示，公司在磨料磨具行业是当仁不让的龙头，其领导地位和核心竞争力非常突出。公司在采用新工艺、新设备、新技术和新产品开发等方面，处于国内同行业前列。随着相关行业机床、汽车、钢铁、轴承、铁路、造船、航天航空的行业保持快速发展势头，公司所处的磨料磨具行业国内市场将会稳中有升，国际市场对行业产品需求旺盛，从而拉动了行业效益的增长，公司也将从中获益。公司子公司淄博四砂泰山砂布砂纸有限公司和淄博理研泰山涂附磨具有限公司优势互补，标志着公司涂附磨具产业正式进入世界先进行列。公司的前两位股东为鲁信集团、山东高新投，共计持有股份达59.08%，占绝对控股地位，公司具备实质重组的前提条件。

　　评级说明

　　★★★★★坚决规避

　　☆★★★★适当减仓

　　☆☆★★★风险较大

　　☆☆☆★★审慎推荐

　　☆☆☆☆★首次推荐

　　☆☆☆☆☆强烈推荐

　　盈利预测：安全性成长性并存友谊股份后期故事丰富

　　股票评级☆☆☆★★

　　百货业务是友谊股份(600827)最早的经营实体，但近几年呈逐步萎缩的态势。除参股40%的虹桥友谊商城经营绩效较好之外，其他门店经营水平表现一般，预计该块业务未来将保持较低速度的增长。公司控股的南方、西郊购物中心经营情况较好，08年两者经营利润达到近5000万元。与南方商城相比，西郊购物中心未来利润提升空间较大，随着财务费用的降低以及对租赁商户的调整，其未来几年的利润水平将有明显上升。08年受到房产市场不景气的影响，好美家建材超市亏损达到8000万元，对公司整体业绩拖累较大。09年1季度好美家仍亏损1300万元。但是随着房地产市场的回暖，预计2季度整体经营将会有明显改善。预计好美家今年的亏损额应该不会超过4000万元，即同比增厚每股收益约0.1元。联华超市是公司目前主要的收入和利润来源，08年收入占比达到90%，利润占比超过50%。在收购华联之后，联华进一步确立在上海连锁标超方面的领导地位，百联也将其作为商超运作的平台。东北证券预测公司09年每股收益0.43元。

　　★★★★★坚决规避

　　☆★★★★适当减仓

　　☆☆★★★风险较大

　　☆☆☆★★审慎推荐

　　☆☆☆☆★首次推荐

　　☆☆☆☆☆强烈推荐

　　瑞银：升中兴通讯H股评级至买入

　　股票评级☆☆☆★★

　　证券通资讯终端的数据显示，瑞银将内地电讯业09年资本开支预测下调3%，但2010-2011年升4%，新预测意味明年资本开支，由早前预计下跌9%，收窄至跌2。相信中兴(00763)为市占率获益者，因为在3G有强劲领导地倍，占市场份额29-30%，相比2G少于10%。瑞银将中兴2009-2011年每股盈测升2.6%/14.1%/17.9%，至1.33港元/1.74港元及2.02港元，评级由中性升至买入，目标价由30.92港元，上调至40港元。

　　评级说明

　　★★★★★坚决规避

　　☆★★★★适当减仓

　　☆☆★★★风险较大

　　☆☆☆★★审慎推荐

　　☆☆☆☆★首次推荐

　　☆☆☆☆☆强烈推荐

　　江南高纤：申银万国上调评级至买入

　　申银万国王立平发布调研报告表示，江南高纤(600527)是细分行业龙头，是我国最大的涤纶毛条和复合短纤维生产企业。09年初有涤纶毛条产能2.4万吨，复合纤维(以ES纤维为主)产能2万吨。随着增发项目的8万吨复合短纤维产能在09年和10年初陆续投放，公司将迎来新一轮业绩快速成长期，预计09-11年净利润复合增长率为36%。考虑到公司财务状况良好，负责率低、成长性好，上调评级至买入。

　　评级说明

　　★★★★★坚决规避

　　☆★★★★适当减仓

　　☆☆★★★风险较大

　　☆☆☆★★审慎推荐

　　☆☆☆☆★首次推荐

　　☆☆☆☆☆强烈推荐

　　宝新能源：招商证券上调目标价14.75元

　　股票评级☆☆☆★★

　　招商证券认为，宝新能源(000690)下半年的发电量和毛利率将继续保持回升状态，未来3年公司装机容量稳步增长，风电等新能源2010年会贡献利润，提升公司估值。预计陆丰市甲湖风电场一期和二期在09年底或10年初投产，荷树园三期(2×30万千瓦)09年获得正式核准，2011年全面投产。给予目标价14.75元。

　　评级说明

　　★★★★★坚决规避

　　☆★★★★适当减仓

　　☆☆★★★风险较大

　　☆☆☆★★审慎推荐

　　☆☆☆☆★首次推荐

　　☆☆☆☆☆强烈推荐

   已有_COUNT_条评论我要评论